El recorte de tasas de interés y la baja de la inflación afectaron los ingresos de BBVA Argentina en 2024

Las ganancias netas de la entidad bancaria registraron una caída de 0,4% respecto del cierre de 2023. Igual, triplicó su cartera de préstamos privados en pesos.

Las transacciones monetarias digitales de BBVA Argentina crecieron 22% durante 2024.

Mariano Fuchila

Los resultados operacionales de BBVA Argentina al cierre de 2024 reflejaron el impacto de la reducción de las tasas de interés y la inflación. El resultado neto ajustado por inflación de la entidad de capitales españoles acumulado de todo el año pasado registró una caída de 0,4% respecto de la ganancia acumulada del año precedente, al pasar de $359.176 millones del año 2023 a $357.653 millones de 2024.

En el reporte que el BBVA Argentina envió a la Comisión Nacional de Valores, presentó como un aspecto destacado de 2024 que “los ingresos estuvieron afectados por la disminución de las tasas de interés y una menor inflación a lo largo del año pasado”.

De todos modos, Carmen Morillo Arroyo, CFO de BBVA Argentina, destacó en ese sentido: “En un entorno de bajada de tasas de interés, que ha impactado negativamente a los márgenes de los bancos, el resultado de BBVA Argentina en 2024 consigue mantenerse en términos reales en niveles muy similares al de 2023, lo que supone un retorno sobre el patrimonio neto promedio, ROE, de 12,5%, respecto del 13% de 2023”.

Por otra parte, alcanzó un retorno sobre el activo promedio (ROA) real de 2,5%.

Así, el resultado operativo acumulado en 2024 fue de $1.930.001 millones, que representaron una caída de 25,8% respecto de los $2.602.085 millones acumulados en el mismo periodo de 2023.

“Las perspectivas de reducción de la inflación vienen mejorando todos los meses y la previsión es que converja hasta alrededor de 30% o incluso menos en 2025. También se destaca el desplome del riesgo país, que pasó desde 1.900 pbs a menos de 700 pbs al cierre de 2024. Por otro lado, uno de los principales factores de incertidumbre está asociado a la evolución del tipo de cambio y el ritmo de remoción de regulaciones cambiarias, ya que recientemente el peso se ha mantenido más apreciado que lo esperado. El sistema bancario continúa creciendo a un ritmo elevado, impulsado por el control de la inflación y las reformas introducidas por el nuevo gobierno”, añadió Morillo Arroyo.

A diciembre de 2024, el crédito privado en pesos del sistema creció 234% interanual, mientras que BBVA Argentina incrementó su cartera de préstamos privados en pesos 263%.

Tanto el sistema financiero en general como BBVA en particular lograron superar en crecimiento interanual al nivel de inflación (el cual llegó a 118% interanual en diciembre de 2024). Con esta información, se continúa observando un crecimiento mensual real que comenzó en el mes de abril de 2024 para BBVA Argentina y en mayo para el sistema.

El market share del banco de los préstamos privados total moneda a nivel consolidado subió 146 pbs de 9,85% en diciembre de 2023, a 11,31% en diciembre de 2024, manteniendo una participación de dos dígitos.

BBVA Argentina, según el último dato disponible en el BCRA a noviembre 2024, subió a la segunda posición en el ránking de bancos locales de capitales privados en términos de préstamos privados a nivel consolidado.

En base a datos de BBVA Research, la CFO del BBVA comentó: “La significativa consolidación fiscal y monetaria, junto con la relativa estabilidad cambiaria han contribuido a un proceso de moderación de la inflación a lo largo de 2024 en el país. Asimismo, tras una fuerte contracción en la primera mitad del año, hay claras señales de recuperación de la actividad económica, que, tras una caída estimada por el EMAE de 1,8% en 2024, se expandiría alrededor de 5,5% en 2025”.

BBVA Argentina, según el último dato disponible en el BCRA a noviembre 2024, se mantuvo en 3ra posición en el Ranking de bancos locales de capitales privados en términos de depósitos privados a nivel consolidado, respecto a diciembre de 2023.

Cabe mencionar, que el crecimiento en depósitos estuvo directamente impactado por la ley de regularización de activos anunciada en el mes de junio. En los últimos cinco años BBVA Argentina ha crecido su market share 158 pbs, por encima del crecimiento del peer group.

Por otro lado, a diciembre de 2024, BBVA Argentina alcanzó un ratio de mora en préstamos privados de 1,13%, por debajo del último dato disponible del sistema (diciembre 2024) de 1,56%, reafirmando que la calidad de cartera del sistema y del banco son notablemente saludables.

En cuanto a los indicadores de liquidez y solvencia, el Banco cerró el año con ratios de 54,1% y 19,5% respectivamente. El gran dinamismo de la actividad crediticia del sistema en los últimos meses, las ganancias de cuota de mercado de BBVA, además de la distribución de dividendos realizada en el segundo trimestre del año llevan a la entidad a cerrar diciembre 2024 con un ratio de capital inferior al de diciembre 2023, aún lejos de los mínimos regulatorios.

En el año, los clientes activos de BBVA Argentina crecieron 3%, con un crecimiento destacado de MiPyME, los cuales crecieron 25% desde 2023.

Con respecto a la digitalización, la oferta de servicios del banco evolucionó de tal forma que al cierre de diciembre de 2024, las transacciones monetarias móviles crecieron 22% contra el mismo periodo del año anterior. En el trimestre, la adquisición de nuevos clientes por medios digitales por sobre los tradicionales fue de 88%, mientras que a diciembre de 2023 fue de aproximadamente 78%.