¿Cómo evitar caer en un esquema Ponzi?

El escándalo de Conexión Ganadera reaviva el debate sobre las estafas y las señales que debe advertir los inversores.

El esquema Ponzi se inventó en los años 20, durante la primera posguerra. 

La situación de Conexión Ganadera encendió las alarmas de los inversores ante las acusaciones de que la empresa llevaba a cabo un esquema Ponzi o piramidal, un tipo de estafa con años de antigüedad y que todavía sigue vigente pese a los recaudos que sugieren tener las instituciones financieras.

El escenario actual de Conexión Ganadera es de una pérdida de 230 millones de dólares. Según el contador contratado por la empresa para explicar a los inversores su situación, el sistema de la misma es un esquema Ponzi. “Si uno quiere pagar fijo en base a una actividad variable, si va bien bárbaro, y si va mal termina en un esquema Ponzi. Esto terminó con un esquema Ponzi”, aseguró.

¿Qué es un esquema Ponzi?

Una estafa piramidal o esquema Ponzi corresponde a un engaño financiero donde una persona física o jurídica ofrece una gran rentabilidad a sus inversores. El origen de ese dinero es el mismo que ponen los participantes, a quienes se les pide que traigan más inversores para poder seguir la rueda.

Sin embargo, una vez que deja de entrar dinero (ya sea por una crisis, a que se acaben la cantidad de personas que entran, etc.) es cuando se complica la devolución del dinero y se cae el sistema. Por otro lado, cuando los inversores desean retirar el dinero invertido, reciben normalmente evasivas o invitaciones a volver a invertir, lo que esconde la realidad de que la rentabilidad proviene de los mismos participantes.

Este sistema fue inventado por el estafador italiano, Carlo Ponzi, quien durante la primer posguerra (en 1919) creó una empresa donde vendía cupones postales descontinuados en otros países y redimiéndolos a su valor nominal en los Estados Unidos como una forma de arbitraje y prometiendo a sus clientes un 50% de beneficios dentro de un plazo de 45 días, o 100% dentro de 90 días.

Las 5 claves para no caer en un esquema Ponzi

A partir de lo ocurrido con Conexión Ganadera y el destape dentro de otras empresas, en una tendencia que viene en ascenso, principalmente con la ayuda de las redes sociales, los bancos del Uruguay, incluido el Banco Central (BCU) dieron algunos consejos para no caer en esta estafa:

• Altos rendimientos: una de las características de este tipo de estafas son los jugosos retornos que prometen a partir de las inversiones. Según el BCU, toda inversión es una actividad de riesgo, por lo que las inversiones con altos rendimientos suelen tener esta característica, entonces cualquier oportunidad de inversión “garantizada” a menudo se considera sospechosa.
• Inscripción obligatoria: cualquier persona o empresa que ofrezca inversiones o formas de ahorro deben estar inscriptos en el Mercado de Valores del BCU. El registro es importante ya que asegura a los inversores acceso a información clave de donde están poniendo su dinero, como la gestión de la empresa, el manejo de sus productos, los servicios y sus finanzas.
• Reclutamiento: otro de los factores que hace sospechar ante la presencia de un esquema Ponzi son los beneficios que les dan a los inversores que traen a otros dentro de red, atrayendo nuevas víctimas a la estafa.
• Publicidad: el hecho de contar con patrocinio y testimonios de personajes públicos (frecuentemente pagos) que apelan a sus experiencias personales o de negocio con la empresa.
• Consulta: desde el Banco Galicia, recomiendan, además, hablar con profesionales o personas de confianza antes de tomar una decisión de este tipo.